《證券投資基金法》草案2審鎖定6方面內(nèi)容

　　全國(guó)人大法律委員會(huì)昨日就《中華人民共和國(guó)證券投資基金法（草案）》的修改情況，向十屆全國(guó)人大常委會(huì)第三次會(huì)議作了匯報(bào)。此次修改主要包括證券投資基金的定義，基金管理人、托管人的范圍，封閉式基金份額上市等六個(gè)方面內(nèi)容。對(duì)于開放式基金管理人是否可向商業(yè)銀行申請(qǐng)短期融資問題仍將繼續(xù)研究。

　　二審稿增加了對(duì)封閉式基金份額上市交易條件和程序的規(guī)定。將草案第五十三條修改為：“基金管理人申請(qǐng)封閉式基金的基金份額在證券交易所上市交易，應(yīng)當(dāng)報(bào)經(jīng)國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)核準(zhǔn)?！薄皣?guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)可以授權(quán)證券交易所依照法定條件和程序核準(zhǔn)基金份額上市交易?！蓖瑫r(shí)，增加規(guī)定：“基金份額的上市交易，應(yīng)當(dāng)符合下列條件：基金的募集符合本法規(guī)定；基金合同期限為5年以上；基金最低募集金額不低于2億元人民幣；基金份額持有人不少于1千人；國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)規(guī)定的其他條件。”

　　二審稿增加了要求開放式基金的基金財(cái)產(chǎn)保持足夠的現(xiàn)金或者政府債券的條款：“基金管理人、基金托管人管理、運(yùn)用基金財(cái)產(chǎn)，必須保持足夠的現(xiàn)金或者政府債券，以備支付基金份額持有人的贖回款項(xiàng)。具體比例由國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)規(guī)定。”

　　二審稿還對(duì)基金管理人、托管人違反規(guī)定或合同給基金財(cái)產(chǎn)造成損害的，各自承擔(dān)的責(zé)任和連帶責(zé)任作出具體規(guī)定：“基金管理人、基金托管人在履行各自職責(zé)的過程中，違反本法規(guī)定或者基金合同的約定，給基金財(cái)產(chǎn)造成損害的，分別對(duì)各自行為造成的損害承擔(dān)賠償責(zé)任?！薄盎鸸芾砣恕⒒鹜泄苋诉`反本法規(guī)定或者基金合同的約定，因共同行為給基金財(cái)產(chǎn)造成損害的，應(yīng)當(dāng)承擔(dān)連帶賠償責(zé)任?！?

　　為了保證基金財(cái)產(chǎn)安全，維護(hù)基金份額持有人利益，二審稿還對(duì)基金管理人、基金托管人的范圍加以限制，并嚴(yán)格了基金管理公司成立及其高級(jí)管理人員任職的條件。同時(shí)，對(duì)基金管理人、基金托管人利用與其他利害關(guān)系人之間的關(guān)聯(lián)關(guān)系，從事?lián)p害基金份額持有人利益的行為，作出禁止性規(guī)定。

　　令人關(guān)注的是，全國(guó)人大法律委員會(huì)指出，草案第五十九條規(guī)定，根據(jù)開放式基金運(yùn)營(yíng)的需要，基金管理人可以按照中國(guó)人民銀行規(guī)定的條件為基金向商業(yè)銀行申請(qǐng)短期融資。對(duì)此，目前有兩種意見：反對(duì)者認(rèn)為，我國(guó)對(duì)證券業(yè)、銀行業(yè)、保險(xiǎn)業(yè)、信托業(yè)實(shí)行分業(yè)經(jīng)營(yíng)、分業(yè)監(jiān)管，禁止銀行資金托市。如果允許基金管理人為基金申請(qǐng)融資，需要考慮是不是違反上述規(guī)定，會(huì)不會(huì)帶來金融風(fēng)險(xiǎn)。再有，這種融資是以基金管理人的名義和財(cái)產(chǎn)作擔(dān)保，還是以基金財(cái)產(chǎn)作擔(dān)保，融資利息是由全體基金份額持有人共同負(fù)擔(dān)，還是由未贖回的基金份額持有人負(fù)擔(dān)，這些問題都還需要研究。因此，建議刪去這一規(guī)定。而支持者認(rèn)為，基金管理人為基金申請(qǐng)短期融資，有利于及時(shí)支付基金份額持有人的贖回款項(xiàng)，避免因巨額贖回給基金管理人造成資金壓力，有利于穩(wěn)定證券市場(chǎng)。同時(shí)，基金管理人為基金申請(qǐng)短期融資，可以用證券作擔(dān)保，不會(huì)增加銀行的風(fēng)險(xiǎn)。目前，國(guó)家已經(jīng)允許證券公司進(jìn)行證券承銷時(shí)向銀行進(jìn)行短期融資，允許證券公司向銀行拆借。因此，應(yīng)當(dāng)允許基金管理人為基金申請(qǐng)短期融資?？紤]到在這個(gè)問題上還有不同意見，法律委員會(huì)建議對(duì)這一條規(guī)定（草案二次審議稿五十四條）暫不作修改，待進(jìn)一步聽取各方意見后，再作研究。

　　《證券投資基金法（草案）》是九屆全國(guó)人大財(cái)經(jīng)委員會(huì)于去年7月提請(qǐng)全國(guó)人大常委會(huì)審議的。九屆全國(guó)人大常委會(huì)第二十九次會(huì)議對(duì)草案進(jìn)行了初步審議,會(huì)后，全國(guó)人大常委會(huì)辦公廳發(fā)函給國(guó)務(wù)院辦公廳，請(qǐng)國(guó)務(wù)院研究提出意見，法制工作委員會(huì)將草案印發(fā)各地方、中央有關(guān)部門、有關(guān)金融機(jī)構(gòu)、研究機(jī)構(gòu)征求意見。法律委員會(huì)、財(cái)經(jīng)委員會(huì)和法制工作委員會(huì)還聯(lián)合召開了中央有關(guān)部門、企業(yè)和專家座談會(huì)聽取意見。本月9日及18日，法律委員會(huì)先后兩次對(duì)草案進(jìn)行了審議。